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채권의 액면가액에 대한 연간 이자지급액의 비율로 나타내는 수익률을 말한다. 즉 채권의 표면에 표시된 수익률로서 다음과 같이 나타낼 수 있다. 표면이자율=연간이자지급액÷채권액면가액.

증권투자에서 매매타이밍을 선택하는 기법 중의 하나로, 투자의 의사결정을 미리 설정된 매매행동 계획표에 따라 기계적으로 실행하는 것을 말한다. 주가는 등락의 순환을 되풀이 하는데 투자자는 주가변동의 규모나 시기를 예측할 수 없다는 것을 전제로 하여, 이를테면 많은 사람들이 살 때 자기는 팔고 많은 사람들이 팔 때 자기는 사는, 역으로 가는 투자전략이다. 그리고 기계적인 포트폴리오 관리를 통해 투자환경의 변화에 대한 인간심리의 영향을 되도록 배제하고자 개발된 장기투자 목적의 투자기법이다.

다른 전략을 구사하는 헤지펀드에 분산투자하는 펀드. 이 상품은 다양한 자산, 전략, 지역에 투자하는 헤지펀드에 투자하기 때문에 개별 헤지펀드보다 더욱 다양한 투자방식을 추구한다.

펀드에 재투자해 위험을 분산하고 투자 기회를 극대화한 펀드 상품. 법률상으로는 ‘재간접투자기구’라고 한다. 많은 다른 펀드들을 그 투자대상으로 한다. 전문가들에 의해 실적이 뛰어난 펀드위주로 투자되기 때문에 안정성과 수익률을 함께 기대할 수 있다. 해외의 특정 지역이나 섹터펀드와 헤지펀드 등 일반투자자가 접근하기 힘든 펀드도 분산 투자가 가능하다. 이 상품은 처음 개별 헤지펀드에 대한 일반 투자자들의 투자수단으로 등장했다. 그리고 전형적인 펀드오브펀드는 다양한 투자전략을 구사하는 절대수익추구펀드에 일반투자자가 접근할 수 있는 기회를 제공하는 상품으로 시작되었다.

유가증권과 파생금융상품이 결합한 증권으로서, 기초자산의 가치변동과 연계한 증권이다. 이때 기초자산은 주식, 이자율, 환율, 실물 등 매우 다양하다. 파생결합증권은 원금파생결합증권보장 정도[100% 원금보장, 90% 원금보장, 비[非]보장 등], 옵션의 종류 및 투자 기간 등에 따라 매우 다양한 구조를 만들 수 있어 시장상황 혹은 투자자의 투자성향에 따라 탄력적인 상품구성이 가능하다는 특징을 지닌다. 파생결합증권의 종류로는 ① 특정 금리수준과 시장금리 간의 차이에 연계하여 이자를 수취하는 Inverse FRN, ② 시장금리가 일정 범위 이내일 경우에는 높은 이자를, 일정범위 밖일 경우에는 낮은 이자를 받는 Range Accrual Note, ③ 장단기금리차 확대시 높은 이자를 받는 Dual Indexed FRN, ④ 환율 상승에는 높은 이자를 받으나 환율 하락시 손실이 발생하는 FX Linked Note, ⑤ 만기시점의 환율이 약정환율보다 약세인 경우에 높은 투자수익을 올릴 수 있는 Dual Currency Note 등으로 매우 다양하다.

변동금리 모기지 차입자의 일부에게 상환기간 중 첫 2~3년간 적용되는 낮은 금리로 주로 모기지 회사가 판촉을 위해 티져금리[Teaser rate]를 고객에게 제시한다. 미국에서는 소득이 낮고 신용등급이 낮은 흑인이나 히스패닉 계층에게 티져금리를 제시하며 서브프라임 모기지를 판매했으나 이후 티져금리를 적용받는 기간이 만료되자 차입자들은 부담을 느끼기 시작했고, 모기지 연체율이 높아지기 시작했다.

3개 파생상품 즉 선물, 주가지수 옵션, 개별주식 옵션 등의 만기일이 동시에 겹치는 날이다. 3, 6, 9, 12월의 두 번째 목요일에 발생한다. ‘세 마녀[witch]가 심술을 부리는 날’이라는 원뜻을 갖고 있다. 파생상품과 관련, 숨어있던 현물 주식 매매가 정리매물로 시장에 쏟아져 나오면서 주가 움직임의 예상이 힘들어진다.

투자 판단에 대해 자문해주는 업무. 자문계약을 맺은 투자자에게 유가증권에 대한 각종 전문 정보를 제공하거나, 시장 전문가들이 투자자로부터 운용을 일임 받아 효과적으로 자산을 운용, 관리하여 우월한 수익을 고객에게 제공하고자 하는 업무를 말한다. 투자자문업은 단순 투자자문업무와 투자일임업무로 분류됩니다. 투자자문업무는 일정한 계약에 의거하여 보수를 받고 고객의 투자판단에 필요한 자료를 제공하는 업무이며, 투자일임업무는 고객의 재산을 일임 받아 유가증권 투자를 대행하는 업무입니다. 투자자문회사는 금융감독원의 규제와 감독을 받고 있으며, 특히 운용전문 인력의 도덕성과 운용의 전문성을 제고할 수 있도록 엄격한 기준을 적용하여 고객재산의 관리에 제도적인 안전장치를 마련하고 있다.

고객 투자판단의 전부 또는 일부를 일임 받아 투자자별로 구분해 운용하는 업무. 증권사가 고객으로부터 유가증권에 대한 투자판단의 전부 또는 일부를 일임 받아 고객을 위해 투자하는 것으로써, 자산운용자의 판단에 의해 일임범위 내에서 고객별로 투자결정이 이루어지는 맞춤형 자산관리 업무다. 투자일임을 위해서는 고객이 증권회사에 종합자산관리계좌인 '일임형 랩어카운트'를 개설해야 한다. 자본시장통합법[자통법]은 증권거래법, 선물거래법 등 자본시장 관련 법률에서 규정하고 있는 금융업을 기능에 따라 재분류, 4개의 인가업무[투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 신탁업]과 2개의 등록업무[투자일임업, 투자자문업]로 나눠 모두 6개 금융투자업으로 구분한다.